Quali elementi dovrebbero essere valutati quando si considera la qualità del bilancio?

In un articolo di June 2010 Inc., lo scrittore Matt Quinn nota che il bilancio è il "punto di partenza" per ottenere una visione generale della salute finanziaria di un'azienda. Fornisce agli investitori e ai creditori un modo per decidere se una società ha disponibilità liquide e altre attività per coprire i propri obblighi di debito a breve e lungo termine. I creditori lo usano per prendere decisioni sui prestiti e gli investitori lo usano per valutare le opportunità di crescita futura delle azioni di un'azienda.

Liquidità

Il bilancio fornisce i dati necessari per calcolare il livello base di liquidità della vostra azienda, che è la sua capacità di trasformare le attività in denaro per estinguere i debiti a breve termine. Il rapporto attuale, il rapporto rapido e il rapporto di cassa sono tre rapporti di liquidità comuni. Il rapporto attuale divide le attività correnti in passività correnti, entrambe presentate come totali nel bilancio. Il rapporto rapido e il rapporto di cassa sono simili, ma il rapporto rapido esclude l'inventario perché è più difficile convertirlo in denaro. Il cash ratio considera solo le attività in contanti oi titoli negoziabili più facilmente convertibili. Rapporti più alti sono migliori perché dimostrano che hai la capacità di coprire più facilmente i tuoi debiti a breve termine. Confronta i numeri con il tuo settore e i periodi precedenti per sapere se la tua liquidità si sta muovendo nella giusta direzione.

Leva

La leva è un'analisi della capacità della tua azienda di tenere il passo con gli obblighi di debito a lungo termine. Il rapporto debito / PIL e il rapporto debito / capitale sono indici comuni utilizzati per valutare la posizione a lungo termine. Il rapporto debito / PIL è calcolato come debito totale diviso per il totale delle attività, entrambi rilevati a bilancio. Il debito in azioni utilizza i dati patrimoniali del debito totale divisi per il capitale totale; questo rapporto mostra in che modo il finanziamento del debito della tua azienda è proporzionale al tuo valore azionario. Affidarsi troppo al finanziamento a lungo termine del debito può portare a problemi di flusso di cassa e opportunità di crescita limitate.

Ripartizione azionaria

La sezione del patrimonio netto del patrimonio offre approfondimenti sui fattori che contribuiscono al patrimonio netto della vostra azienda. Gli elementi più significativi in ​​questa sezione sono gli utili ordinari e quelli conservati. Quando le azioni ordinarie sono relativamente elevate, gran parte del valore della società è detenuto dagli azionisti. Quando l'importo degli utili non distribuiti è relativamente alto, significa che hai mantenuto alcuni guadagni nel tempo per il reinvestimento in azienda. Alcuni investitori considerano questo come un buon segnale per il potenziale di crescita.

Ripartizione dei ricavi

All'interno della sezione delle attività correnti del bilancio, si vedono i crediti in contanti e conti, i due modi per tenere conto delle entrate che l'azienda guadagna. I saldi in contanti rappresentano pagamenti in contanti sugli acquisti; crediti è l'importo delle entrate non ancora incassate sugli account dei clienti. Se si dispone di una quantità elevata di crediti rispetto al denaro, la vostra azienda potrebbe dover prendere in considerazione termini di credito più rigorosi per motivare gli acquirenti a pagare più rapidamente.

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